Wie berechne ich die Positionsgröße mit Stop Loss?

Entwicklungsteam von Price Action Trading Simulator Aktualisiert am 22. Oktober 2026 · 2 Min. Lesezeit

Einstieg und Stop im Backtest unserer App; Oberfläche auf Englisch

Die Positionsgröße ergibt sich aus Verlustbudget geteilt durch angenommenen Verlust pro Einheit. Lege zuerst fest, wo und nach welcher Regel du aussteigst. Berechne danach die Größe. Wenn du den Stop nur verschiebst, um eine gewünschte Stückzahl unterzubringen, testest du eine andere Handelsidee.

Beispiel mit Einheiten

Alle folgenden Zahlen sind hypothetische Rechenwerte, keine Kursempfehlungen. Ein Übungskonto hat 3.000 €. Ein angenommenes Risikobudget von 0,5 % entspricht 15 €. Ein Einstieg bei 50 € und ein Stop bei 48,50 € ergeben 1,50 € Abstand je Einheit.

15 € ÷ 1,50 € = 10 Einheiten

Bei angenommener Ausführung exakt zu diesen Preisen und ohne Kosten wäre der Verlust zehnmal 1,50 € = 15 €. Das ist eine Modellrechnung. Ein Stop kann schlechter ausgeführt werden.

Kosten vor der Rundung berücksichtigen

Angenommen, für Ein- und Ausstieg zusammen werden 0,10 € je Einheit als feste Kosten angesetzt. Dann beträgt der angenommene Verlust je Einheit 1,60 €:

15 € ÷ 1,60 € = 9,375 Einheiten

Wenn nur ganze Einheiten möglich sind, ergeben neun Einheiten im Modell 14,40 € Risiko. Zehn wären mit 16 € bereits darüber. Runde entsprechend der erlaubten Stückelung nach unten; runde nicht auf, um das Budget vollständig auszuschöpfen. Fixkosten pro Order oder variable Spreads brauchen eine angepasste Rechnung.

Beispiel mit einem linearen Kontrakt

Angenommener Stop-Abstand: acht Punkte. Angenommener Wert: 2 € je Punkt und Kontrakt. Dann beträgt das Risiko vor Kosten 16 € pro Kontrakt. Ein Budget von 50 € erlaubt rechnerisch drei ganze Kontrakte mit 48 € Risiko. Produktgebühren und Ausführung fehlen noch.

Wert	Nicht verwechseln mit
Geplanter Verlust am Stop	Der erforderlichen Sicherheitsleistung (Margin)
Nominalwert der Position	Deinem eigenen Risikobudget
Hebel	Einer fest zugesicherten Obergrenze des Verlusts
Pip- oder Punktwert	Einem für jedes Produkt gleichen Geldbetrag

Bei Forex brauchst du den tatsächlichen Pip-Wert in der Kontowährung. Bei inversen oder anders konstruierten Kontrakten kann die lineare Formel falsch sein. Prüfe die Produktspezifikation, statt eine universelle Lotzahl zu übernehmen.

Übung ohne Order

Nimm drei historische Situationen mit verschieden breitem Stop. Halte das hypothetische Budget konstant und rechne die Größe jeweils neu aus. Notiere alle Annahmen. Lies ergänzend Risikomanagement für Einsteiger und Chance-Risiko-Verhältnis.

Unsere App Price Action Trading Simulator hilft beim Einzeichnen von Einstieg, Stop und Ziel auf dem iPhone oder iPad. Sie ist kein Broker-Rechner für sämtliche Produktspezifikationen und führt keine echten Orders aus. Manuelle Backtests benötigen Pro. Übungsergebnisse zeigen keinen persönlich geeigneten Risikobetrag an.

Fragen und Antworten

Wie lautet die Formel für die Positionsgröße?

Für eine einfache lineare Position: Verlustbudget geteilt durch den angenommenen Verlust je Einheit. Bei Kontrakten brauchst du zusätzlich den Wert je Punkt und gegebenenfalls eine Währungsumrechnung.

Ist das Risikobudget die nötige Margin?

Nein. Die Margin ist eine Sicherheitsleistung. Der Verlust bei einer Kursbewegung hängt vom Positionsumfang und dem Produkt ab. Die Margin allein ist keine Zusicherung eines maximalen Verlusts.

Kann ich Forex-Lots genauso berechnen?

Das Prinzip bleibt gleich, aber Pip-Wert, Kontraktgröße und Kontowährung müssen zum konkreten Produkt passen. Eine Formel mit Stückpreis ersetzt diese Angaben nicht.

Verfasst vom Entwicklungsteam der App. Hier findest du Daten, Auswahlregeln und Grenzen dieser eigenen Beispiele. Quellen und Methodik →